제시 리버모어의 투자의 원칙에 대해서 알아보자.

제시 리버모어; Jesse Livermore.

1. 제시 리버모어 ; 투자의 원칙

추세 매매의 원리와 활용 방법 : 예측, 추세, 전환점

- 투자는 게임이고 자신의 감정을 다스리지 못하고 급하게 목표수익을 얻고자 하면 안 된다.

- 투자에 성공하려면 매수/매도 일지를 항상 기록하고, 수익/손실 원인을 분석해야 한다.

또한, 자신만의 기준을 가지고 현재를 분석하고 미래를 예측한 후 매매하는 습관을 길러야 한다.

- 매일 국내/국외 경제뉴스를 보고 중요도에 따라 구분하고 분석하라. 여기서 수익을 낼 수 있는 단서를 반드시 찾은 후 매매에 나서야 한다. 매매 후 일어날 수 있는 변수들을 생각하고 그에 따른 대책을 세워 놓아야 한다. 또한, 가장 빠르고 크게 움직이는 업종 내에서 선도주를 찾아야 최대 이익을 낼 수 있다. 보유종목은 3 ~ 5개가 적당하다.

- 시장 흐름 분석 시 당일 시장 주도한 종목에 투자할 것. 한번 상승추세가 나타나면 오랜 기간 유지된다. 투자 방법은 주가가 급등한 종목에서 거래량이 급증한 종목을 찾고, 급등한 원인 분석과 급등한 재료가 유지될 것인지 판단하고 그에 따른 수익이 얼마나 될 것이고, 미래가치를 예상한 후 매수 타점은 차트를 보면서 저가에 매수한다.  

- 주가 폭등 전조증상으로 주가가 바닥에서 거래량이 급증한 후 갑자기 거래량이 급감하면서 주가도 하락하는데 하락폭이 작아야 다음날 주가 상승 확률이 커지고, 급감한 날 주가가 5일선 지지를 받는지 확인하고 이탈하면 다음날 하락 확률이 크다.  여기서 시장 추세가 고금리, 약세장에서는 이러한 주가 예측 확률이 떨어진다. 과거 유사 주가 흐름을 분석하라.

 - 정상적인 주가 상승은 추세선을 벗어나지 않는다. 주가가 추세선을 이탈 시 절대 매수 금지. 보유 수량 전부 매도.

- 지지선과 저항선 부근에서는 5일 안에 판단하여 상승추세/하락 추세 여부를 분석하여 매매할 것.

- 주가가 하락 추세에서 거래량 증가하면서 상승 후 조정에서 최저가를 이탈하지 않으면 전환점이 되었다고 판단하고 매수해야 함. 최저가 이탈 시 매도.

- 전환점을 연결해서 지지와 저항, 추세선을 분석하는 것이 중요함.

- 투자해서 얻은 수익 절반은 현금으로 보관해야 심리적으로 안정이 된다.

- 주가 상승의 힘은 기업의 미래 수익과 역량에 있다.

- 자신만의 판단으로 매수 지점을 정했다면 인내심을 가지고 기다려라. 주가가 상승하리라고, 하락하리라고, 섣불리 판단 금지.  

- 큰 금액은 장기 가치투자, 적은 금액은 단기 기술투자, 돈을 소중히 여기고 진실하게 노력해서 벌 것.

 

2. 앙드레 코스톨라니 ; 돈 뜨겁게 사랑하고 차갑게 다루어라.

 

3. 존 템플턴 ; 가치투자 전략